近期，理財盒子與消費金融公司合作推出“月月還”理財產品，為用戶提供“等額本息”的還款方式，旨在保障資金安全，同時提高投資流動性，為用戶實現(xiàn)更加穩(wěn)健的投資。
一、“月月還”是怎樣的一款產品?
“月月還”是理財盒子與消費金融公司(美利金融、我來貸)合作推出的小微消費金融定期理財產品。該產品采取按月“等額本息”的還款方式，每月收回部分本金保障資金安全，同時提高投資流動性，通過分散、小額投資方案，為用戶實現(xiàn)穩(wěn)健投資。
二、什么是等額本息還款方式?
等額本息還款，是指客戶每月收到的回款金額相等，具體計算公式如下：
每月還款額=[貸款本金×月利率×(1+月利率)^還款月數]÷[(1+月利率)^還款月數-1]
客戶每月收到的回款包含兩部分，一部分為客戶出借本金所產生的利息收益，一部分為歸還的部分本金，即，在等額本息這種還款方式下，客戶所投資的本金，每月都有一部分會提前收回，這是異于期末一次性收回本金的方式。
市面上比較常見的還款方式有三種：等額本息，到期還本付息，先息后本。其中，后兩種都是期末一次性還本的方式。與后兩種還款方式相比，等額本息更具有優(yōu)勢：
第一，等額本息是一種本金保障機制更好的還款方式。投資最重要就是保護本金，區(qū)別于期末還本的還款形式，等額本息每月收回部分本金，相當于提前安全回本。此外，等額本息方式下，還可提前發(fā)現(xiàn)項目問題從而及時采取本金保護措施。試想，如果一個融資項目中途發(fā)生問題，在等額本息的模式下因為中途可以發(fā)現(xiàn)還本逾期，因此可以有充足時間采取催收等貸后管理工作，而期末回本的方式下，則只有在項目到期的時候才知道項目出現(xiàn)了問題，錯過了保護本金的最佳時機。
第二，等額本息每月還本金的另一個好處是增強投資的流動性。流動性是投資需要考量的重要因素之一，如果投資后急用錢，在等額本息的方式下，每月可以將收回的部分本金進行提現(xiàn)以應對急用，而期末回本的方式下，占回款大頭的本金只有期末才歸還，流動性相對差一些。
三、等額本息方式下計算的利息會少嗎?
有些用戶會提到這個問題。其實所謂“利息會少”，是有個默認的對比，比較的對象是期末還本付息的模式。利息是資金出借的價格，即，資金只有處于出借狀態(tài)的時候，才會得到應得的利息回報。根據上面的介紹，等額本息方式下，每月都有部分本金收回，即在一個完整的產品周期下，如6個月的定期產品，每個月所對應的出借中的本金隨著每月歸還會逐漸減少，因此對應的利息也會逐漸減少。這并不是說“利息真的少了”，別忘了，每個月，本金還回款了呢。如果選擇將每月收回的本金繼續(xù)進行投資，則計算出來的利息是與到期還本方式下計算的利息等值的。
四、理財盒子“月月還”為什么選擇等額本息的還款形式?
這個取決于我們產品背后的資產類型，不同的資產類型對應不同的還款方式。我們專注于國家鼓勵支持的小微消費金融，這一類資產通常采取等額本息的還款形式。事實上，如果一個理財平臺設計的產品的還款類型與背后的資產還款類型不符合，則說明平臺很有可能設計的產品是不合規(guī)的。理財盒子嚴格按照《網絡借貸信息中介機構業(yè)務活動管理暫行辦法》進行產品設計，不存在諸如“期限錯配”、“類資產證券化”等產品類型，因此是非常合規(guī)的。
五、等額本息這種還款方式有些麻煩?
承接上面的介紹，等額本息下，客戶可以將每月歸還的本金用于繼續(xù)投資，也可以提現(xiàn)，這其實不是麻煩，而是希望給客戶多一種選擇(提現(xiàn)的選擇，增強流動性)。當然，如果這筆資金就是用來長期投資而不考慮短期流動性需求，可以選擇開啟智能投標功能，這樣，系統(tǒng)就會幫助您將每期回款根據預設進行自動投出。
如今小微消費金融受到越來越廣泛的社會認可，更多人希望在投資時能最大限度保障資金安全，而等額本息是可以讓本金得到最大化保障的還款方式，選擇“月月還”就是選擇更穩(wěn)健、更安心的投資。
